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應(yīng)盡快推出上市公司監(jiān)督管理?xiàng)l例
2013-08-12   作者:擇遠(yuǎn)  來(lái)源:證券日?qǐng)?bào)
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  2007年就已經(jīng)開(kāi)始征求意見(jiàn)、被業(yè)界稱為給上市公司戴上“緊箍咒”的《上市公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》(以下簡(jiǎn)稱《條例》),應(yīng)盡快推出。
  中國(guó)證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人上周五表示,證監(jiān)會(huì)正在積極配合國(guó)務(wù)院法制辦開(kāi)展《條例》的審查工作,前期已經(jīng)結(jié)合社會(huì)相關(guān)方面意見(jiàn)進(jìn)行了進(jìn)一步完善。今年6月份,國(guó)務(wù)院法制辦和證監(jiān)會(huì)就制定《條例》工作召開(kāi)了專家座談會(huì),征求了專家意見(jiàn)。下一步,將繼續(xù)積極推進(jìn)此項(xiàng)工作。
  應(yīng)該說(shuō),通過(guò)實(shí)施有效的市場(chǎng)監(jiān)管,促進(jìn)上市公司不斷提高質(zhì)量和進(jìn)一步發(fā)展壯大,提高市場(chǎng)的公正性、透明度和效率,降低市場(chǎng)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),始終是上市公司監(jiān)管工作的重中之重。
  其實(shí),早在2007年,國(guó)務(wù)院法制辦就公布了《上市公司監(jiān)督管理?xiàng)l例(征求意見(jiàn)稿)》,向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。《條例》對(duì)我國(guó)上市公司監(jiān)管工作中存在的突出問(wèn)題做出了具體規(guī)定,主要包括“完善上市公司治理結(jié)構(gòu),提高上市公司規(guī)范運(yùn)作水平”等七方面的內(nèi)容。
  但是,令人遺憾的是,這部被稱為給上市公司戴上“緊箍咒”的條例遲遲未出臺(tái)。
  上市公司作為我國(guó)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中最具發(fā)展優(yōu)勢(shì)的群體,是資本市場(chǎng)發(fā)展的基石和投資價(jià)值的源泉。二十多年來(lái),隨著證券市場(chǎng)的不斷發(fā)展,我國(guó)上市公司不斷發(fā)展壯大,已經(jīng)成為推動(dòng)企業(yè)改革和帶動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的中堅(jiān)力量。
  但是,由于上市公司的規(guī)范條例長(zhǎng)期缺位,很大程度上制約了上市公司的規(guī)范運(yùn)作以及依法監(jiān)管的效果。一些上市公司還存在治理結(jié)構(gòu)不完善、信息披露不規(guī)范、大股東行為缺乏有效制約、董事和高管人員未能勤勉盡責(zé)、不重視對(duì)中小投資者的保護(hù)和回報(bào)等問(wèn)題,影響了上市公司質(zhì)量的提高,從而嚴(yán)重影響了投資者的信心,制約了資本市場(chǎng)健康、穩(wěn)定發(fā)展。
  而推出《上市公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》,將迫使上市公司再也不得將股市當(dāng)做提款機(jī)、視投資者的信息知情權(quán)于不顧,或許以往諸多見(jiàn)不得光的財(cái)務(wù)虛假、關(guān)聯(lián)交易等違法違規(guī)行為,統(tǒng)統(tǒng)都將因不得不為的信息披露,暴露在光天化日之下。
  因此,有必要繼續(xù)加強(qiáng)對(duì)上市公司的監(jiān)管。
  我們看到,2013年3月17日,肖鋼就任證監(jiān)會(huì)主席,延續(xù)了證監(jiān)會(huì)加強(qiáng)上市公司監(jiān)管的改革方向。有統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,今年以來(lái),兩市已有120家公司因違規(guī)受到了證監(jiān)會(huì)不同程度的處罰。而今年6月以來(lái)的兩個(gè)多月時(shí)間更是成為監(jiān)管密集期,有近50家上市公司和相關(guān)機(jī)構(gòu)在此期間領(lǐng)到了罰單。
  當(dāng)然,“開(kāi)罰單”并不是最終目的,而是一種監(jiān)管的手段。筆者認(rèn)為,通過(guò)“開(kāi)罰單”是警示那些心存僥幸的公司,想要規(guī)避法律法規(guī),做一些違法行為,是行不通的,是要受到處罰的。
  總之,通過(guò)實(shí)施有效的市場(chǎng)監(jiān)管,有利于促進(jìn)上市公司不斷提高質(zhì)量和進(jìn)一步發(fā)展壯大,提高市場(chǎng)的公正性、透明度和效率,降低市場(chǎng)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn),有利于資本市場(chǎng)的健康、有序、穩(wěn)定發(fā)展。
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