央行降息和利率市場化，讓銀行收入結構走向多元化，中間業務收入進入高速增長期，信用卡營收也成為新的利潤中心。
但在光鮮的成績單外，風險亦開始抬頭。央行上月公布的《2013年第二季度支付體系運行總體情況》顯示，截至二季度末，信用卡逾期半年未償信貸總額196.21億元，比年初增加49.62億元。逾期半年未償信貸總額占期末應償信貸總額的1.28%，較上季度末上升0.02個百分點。
這是自2009年以來，信用卡不良貸款率首次上升。
不良首次反彈僅5銀行披露
央行上月發布的《2013年第二季度支付體系運行總體情況》顯示，截至二季度末，信用卡逾期半年未償信貸總額占期末應償信貸總額的1.28%，較上季度末上升0.02個百分點。
事實上，這是近年來信用卡不良首次出現反彈。同樣來自于央行的數據。2010年至2012年間，信用卡壞賬率逐年下滑。2012年1.3%，同比回落0.1%，2011年1.4%，回落0.3%，2010年1.7%，回落1.4%。
而在2009年時，信用卡壞賬率仍處于上升期，不良率高達3.1%，比2008年增長1個百分點。央行在彼時指出，信用卡違約率增加，壞賬風險加大。也就是在2009年后，監管部門開展了整治銀行卡違法犯罪專項行動，自此信用卡壞賬率開始降低。
從中報數據來看，僅有5家上市銀行公布了其信用卡不良率，分別是浦發2.05%、興業1.53%、招行1.02%、平安1.02%、建行0.58%，這5家銀行中，不良上升最快的是興業，比期初增加了0.62%，而同期其全行不良貸款率也僅為0.57%，是所有上市銀行中風控最好的一家。而在2012年，公布信用卡不良率的上市銀行則有半數，其中最高的是寧波銀行(002142,股吧)，信用卡不良率高達2.12%。
至于不良出現反彈的原因，各家銀行多將原因歸納為經濟環境影響。上海一家股份制銀行信用卡中心負責人介紹，此前粗放的發卡模式，帶來了一定的風險，此外，有部分個體戶進行批發業務時，也使用信用卡進貨，導致風險加大。
這一觀點得到了其他業內人士的認同，其認為，持卡人辦理多張信用卡，以卡養卡的現象普遍存在，此外，部分客戶將信用卡用于企業經營，超出信用卡的使用范圍，造成風險加劇。
此外，一家大型商業銀行內部人士介紹，個人忘記還款，高估自身償還能力，而銀行只提醒賬單日不提醒還款日，非全額還款時，也按照全額計息，這是造成信用卡不良上升，個人和銀行方面的原因。
上海法院網的數據顯示，9月5日至10月5日間，共有97起涉及信用卡糾紛的案件開庭。針對案件高發、不良反彈，上述信用卡內部人士認為，并不是不良越低越好，適當調高風險的同時，收益也會相應提高，而目前該領域風險也在可控范圍內。
近半消費靠刷卡
根據銀行業協會今年5月發布的《2012年中國信用卡產業發展藍皮書》數據，截至2012年末，全國信用卡新增發卡量達4600萬張，累計發行3.3億張，全年信用卡交易金額達10萬億元，同比增長31.6%，信用卡交易金額在社會消費品零售總額中的占比達到48.26%。這意味著，去年全年，有近半的零售消費是通過刷卡完成。
而到今年上半年末，信用卡累計發卡量達到3.64億張，同比增長20.33%，信用卡人均持卡量為0.27張。盡管發卡量增速已在逐年下滑，但信用卡消費交易額卻大幅上升，央行二季度支付體系報告顯示，上半年銀行卡（包含信用卡）消費金額達7.42萬億元，同比增長53.94%，銀行卡人均、卡均消費金額分別為5496.98元、1936.39元。
到8月底，16家上市銀行中報印證了央行的數據，從有披露數據的銀行來看，上半年信用卡消費交易額進入高速增長期，各家銀行平均增幅超過6成，其中最高的是平安銀行135.9%、光大銀行127.6%。
在具體規模上，消費交易金額超過3000億元的上市銀行有6家，仍然以國有大行為主。其中工行以7515億元的交易額獨占鰲頭，其他四家國有行方面，建行5672億元，中行4579億元，農行3626億元、交行3495億元，此外，招行以4180億元交易額位列第四。
在信用卡貸款余額方面，共有6家上市銀行透支額超過1000億元，工行2684億元仍在榜首，而在透支額方面，國有五大行的優勢更加明顯，前五名均是國有行，其中建行2184億元、中行1925億元、農行1638億元、交行1289億元，唯一一家透支額超過1000億元的是招行，透支額為1235億元。
發卡靚麗活卡存疑
過去的十余年間，中國信用卡業務進入規模發展期，最為明顯的標志之一，即是“跑馬圈地”式的瘋狂發卡，這背后，信用卡活卡率低，也是不爭的事實。
“信用卡業務想要盈利，首先必須具備一定的規模，通常發卡量在300萬張左右才能盈虧平衡。”前述股份行信用卡中心負責人介紹。
早些年間，在住宅小區、大中學校、交通樞紐，信用卡免費上門辦卡成為一道風景。但從近年的數據來看，國內信用卡發卡量正呈逐年下滑趨勢，2009年至2011年間，信用卡發卡量增速分別為30.4%、23.1%、24.3%，而到2012年則跌破2成，僅為16%，增速放緩8.3%。
粗放的發卡模式造就了巨量的規模，然而，如何保持活卡率始終卡中心的難題。建行信用卡中心內部人士稱，評價卡中心實力的應該是活動卡量，即活動客戶數，不應該單純以卡總量多少來核算，部分銀行發卡之后，客戶不用的卡超過總量的一半，沒有任何意義。
根據中國銀行業協會發布的信用卡藍皮書數據，2010年信用卡活卡量1.31億張，活卡率為62.31%，2011年活卡量1.52億張，但活卡率則降至53.3%，這一數據在2012年稍有改觀，累計活卡量為1.86億張，活卡量為56.1%。
具體到最新的中報數據來看，16家上市銀行中僅有招商銀行公布了這一數據，其報告期內流通卡率為49.16%，自2011年來繼續小幅上升。而其他銀行活卡率數據則無從得知。
央行支付體系報告中指出，北京、上海地區信用卡人均持卡量較高。但上海當地一位消費者告訴記者，自己持有不同銀行信用卡共11張，但常用的僅有1張，由此可見粗放發卡模式的尷尬。