一邊是新興行業個股不停瘋漲,一邊是傳統行業股票繼續落寞,基金業績差距也被這種極端現象拉開到一個史無前例的地步,領先與墊底的基金收益差距逼近100個百分點。
數據顯示,截至7月26日,開放式基金的首尾業績差距最高達到96.6個百分點。無論在前幾年牛市還是熊市中,偏股型基金均沒有出現過如此大的業績分化差距。目前業績領先的中郵戰略新興產業基金,今年以來業績為62.2%,第二名的易方達創業板ETF,獲得60.52%的收益,第三名的融通創業板指數基金年內也已經取得59.71%的收益。綜合來看,處于領先團隊前十名的基金均為新興行業、電子相關、內需、醫藥基金,如景順長城內需增長、長盛電子信息產業、匯豐晉信低碳先鋒、上投新興動力等,業績在40%以上的基金達到19只。
業績排名處于末尾的基本是資源相關類產品,今年以來業績虧損超過30%的基金包括博時上證自然資源、鵬華資源分級、銀華資源指數分級,虧損最多的民生中證資源指數基金達到34.4%;還有10只基金虧損幅度在20%至30%之間。
記者統計發現,如果把目前年內業績領頭羊和業績墊底基金相比,首尾相差幅度達到驚人的96.6個百分點。此前無論是單邊上漲牛市,還是震蕩調整熊市,偏股基金之間的業績差距從未如此之大,偏股基金首尾業績相差幾乎全部在40個百分點以內,今年上半年出現的這種情況,在我國基金發展史上實屬罕見。
“其實從2010年成長股開始成為市場主流時,基金業績差距加大的現象就開始出現,當時市場上傳統股票增長乏力,逐漸被新興的代表未來產業發展方向的公司所取代。今年以來,經濟轉型進一步深入,表現在股票市場上就是創業板等高增長股票瘋漲。預計這種現象還會持續,基金之間的業績差距還將拉大。”上海一家基金公司人士稱。
業內人士建議,普通投資者下半年購買基金,仍要避開與傳統行業相關的股票型基金,在目前宏觀經濟調整升級的大背景下,這些行業很難獲得較好的增長。與新興行業相關的主題基金仍是投資重點,此外,投資于消費醫藥等民生類非周期類股票基金也值得長期關注。