|
“在加息周期下，您可以選擇"息漲隨漲"的長期限理財產品。”某國有銀行的客戶經理向消費者建議道。記者了解后發現，這位客戶經理口中的長期產品其實是通過銀行渠道銷售的銀保產品，而這些所謂“息漲隨漲”的銀保產品在三次加息后收益變化并不大。業內人士認為，這可能只是營銷人員促銷的“噱頭”，借加息來誤導銷售。
今年年初，為了防止銀保產品誤導銷售，銀監會規定，保險公司在銀行駐點的銷售人員須全部從銀行清退，銀保產品的銷售權全部轉移到銀行工作人員身上。這雖然減少了誤導事件的發生，卻并沒有完全杜絕。此前，銀保產品多以“高收益”、“安全保本”吸引投資者注意，但在加息通道已經開啟的背景下，“息漲隨漲”成為新的銷售“噱頭”。
記者在上述國有銀行詢問理財產品時，該行客戶經理推薦道，這款產品期限較長，收益是隨著加息變化的，如果遇到再次加息也不用擔心，它的收益會隨著加息而增長。而銀行的短期限理財產品收益雖然也會隨息而動，但一般多會調整新品收益，這一點不如銀保產品靈活。在另一家股份制銀行，該行工作人員力推的產品也是較長期限的銀保產品。“"息漲隨漲"可以有效規避多次加息所帶來的收益風險。”上述工作人員解釋道。
銀保產品果真像銷售人員說的那樣“息漲隨漲”嗎？事實卻并非如此。由于萬能險會定期公布每月的結算利率，記者查閱了一款銀行在售萬能險產品收益情況發現，自去年10月20日首次加息后，央行4個月內已經三次加息，1年期定存利率累計上調0.75%，而這款產品的收益僅僅上行0.05%，跟銷售人員所說的“息漲隨漲”并不相符。
對此，某銀行內部人士直言道，在加息周期下，投資者偏愛短期限的理財產品，而銀保產品期限比較長，流動性較弱，銷售方面不占優勢，只有把收益說得靈活些、夸張點才可以吸引投資者的注意，說到“息漲隨漲”，不是每次加息銀保產品收益都會大幅上調，調整幅度也是微乎其微的。
相關分析人士進一步解釋道，銀保產品雖然是理財性質的保險產品，但是不能以銀行理財產品的規格誤導銷售。一方面，銀保產品募集資金主要用于投資，其收益是由投資收益決定的，而非加息所帶來的收益上漲；另一方面銀保產品的投資方向一般是基礎設施建設和債券等方面，為了穩健，少量資金會投資于大額協議存款，但這對產品整體收益的影響并不大。如此一來，“息漲隨漲”的宣傳方式肯定會誤導投資者。
記者同時注意到，銷售人員不僅會用銀保產品收益“息漲隨漲”誤導，跑贏CPI、抗通脹也成為他們經常使用的銷售語言。上述分析人士提醒投資者，銷售人員之所以熱衷推薦銀保產品，無非是該類產品返給銀行的傭金比例較高，個人提成較高。但是銀保產品適合長期投資，投資者必須做好長期持有的準備，保險產品更側重于保障，所以一定要根據個人情況合理配置。
|