隨著國內ETF市場認知度逐步提高,投資者對ETF的接受程度日益增強,交投活躍度持續提升。深交所最新發布的《ETF投資交易白皮書(2024年6月)》顯示,上半年,機構投資者持續增持ETF,非貨幣ETF總成交金額達11.48萬億元,創半年度歷史新高;ETF日均換手率為5.63%,流動性表現好于股票和債券市場;同時,隨著行業分紅、降費深入推進,投資者服務質效得到提升,ETF投資者數量穩步增長。
數據顯示,從上半年資金流向情況來看,ETF市場整體資金凈流入高達4400.78億元,相較于2023年上半年同比增長189.70%;非貨幣ETF整體資金凈流入4617.55億元,約占2023年全年資金凈流入額的80.95%,相較于2023年上半年同比增長165.85%。
隨著指數化投資理念的不斷普及,越來越多的投資者選擇使用ETF這一低費率、高流動性、低門檻的投資工具參與場內投資。截至2024年6月底,深市ETF持有人數量已達334萬(未穿透聯接基金),是2020年底的2.29倍。而隨著交易股票的投資者逐步參與投資ETF,深市ETF市場規模保持穩步增長趨勢,2020年以來年化增長率高達37%。
眾多市場參與者中,機構投資者目前持有的ETF規模比例已過半。根據已披露的ETF半年報數據穿透聯接基金的持有結構進行計算,截至2024年6月底,機構和個人投資者的持有ETF比例分別為57%、43%。如以中國人壽、新華人壽為代表的保險機構今年上半年大幅增持ETF共337.53億元。綜合險資持有結構來看,保險機構相對更偏好權益類ETF,尤其是寬基ETF和紅利ETF。
從境內股票型ETF來看,截至今年6月底,機構投資者持有寬基ETF比例最高,持有規模合計8774.54億元(穿透聯接基金后),占比69.60%,主要包括滬深300ETF、上證50ETF、中證500ETF等寬基ETF。此外,以紅利為代表的策略ETF也頗受機構投資者青睞,持有規模410.56億元,占比55.97%。相較之下,個人投資者持有行業主題ETF的比例最高,持有規模合計3529.22億元,占比70.11%,主要包括證券公司、醫療醫藥、芯片半導體三大行業主題。