近日,央行加急下發《做好信貸政策工作的意見》,要求將住房信貸政策作為調控房地產一攬子政策組成部分,合理配搭使用最低首付比例、貸款利率優惠幅度和最長貸跨年限等,適度調整轄區內房貸政策。此外,央行各分支機構要加強對商業銀行窗口指導,督促其優化信貸結構,合理控制房貸比和增速。分析認為,未來一、二線城市房貸可能趨緊,三、四線城市的房貸政策將服務于去庫存,差別化房貸在今年的信貸市場將更加顯著。
支持三四線城市去庫存
央行日前發文,要求做好房貸資源投放的區域分布,支持三四線城市去庫存,有效防控信貸風險。同時要求加大審核首付資金來源和收入證明真實性,禁止開展任何形式的“轉按揭”業務,杜絕價格惡性競爭。
此次央行嚴控信貸,被認為是配合各地兩會后密集升級調控。人民銀行行長周小川在全國兩會上表示,去年房地產信貸里,增長比較快的主要是個人購房貸款。個人購房貸款的增長,有助于居民買房子,在一些城市特別是三四線城市住房庫存比較多,還有助于降庫存。但反過來說,在一二線城市卻容易使住房價格上升。總體來說,住房貸款在中國還會以相對比較快的速度發展,但是確實要適當平衡。隨著住房產業的政策調整,估計會適當放慢。
去年全年,全國人民幣貸款增加12.65萬億元,其中,以個人住房按揭貸款為主的住戶部門中長期貸款增加5.68萬億元,占比達到45%。今年1月,住戶部門中長期貸款增量仍達到6293億元。最新公布的2月數據顯示,新增住戶部門中長期貸款3804億元,環比1月降幅明顯。
此前,央行營業管理部主任周學東在接受采訪時表示,今年個人房貸新增貸款的占比預計會下降到30%以內,相對于2016年的45%左右占比來說將會明顯下降,同時增速也將下調。
差別化房貸將更顯著
分析稱,央行的態度,體現了因城因地施策的調控思路。未來一、二線城市房貸可能趨緊,三、四線城市的房貸政策將服務于去庫存,同時對于熱點城市合理住房需求,都市圈內的三、四線樓市,中西部地區非熱點樓市仍將得到一定的信貸支持,差別化房貸在今年的信貸市場將更加顯著。
房貸收緊的信號首先體現在多地銀行房貸最低折扣上調、房貸審批周期延長。事實上,目前已有很多銀行收縮了住房按揭貸款新增規模,上調房貸最低利率折扣至九折,地方分行向總行匯報房貸數據和投放計劃的頻率大幅提升。
海通證券首席經濟學家姜超指出,如果今年全年房貸占比只有30%,比去年縮水1/3,而前兩個月房貸超發,那么未來的房貸一定會大幅萎縮。按照這樣目標調控,房地產銷量一定會下降,前兩個月的回升只是曇花一現。
民生銀行研究院院長黃劍輝稱,首先,去年的房貸基數大,維持或者增長的可能性不大;其次,政策角度看,中央和監管部門都不給予房貸過多鼓勵;第三,隨著實體經濟好轉,信貸機會增加,對于房貸的偏好將趨降,而對于實體經濟的貸款可能偏升。