日前央行宣布將金融機構存款利率浮動區間的上限調整為基準利率的1.1倍，將金融機構貸款利率浮動區間的下限調整為基準利率的0.8倍。分析認為，此舉是央行對銀行暴利問題的回應，利率市場化將使整個銀行業的利潤一年減少超千億。也有業內人指出，央行這是在為下一步的改革鋪路，不排除將來有繼續擴大浮動區間的可能。
銀行業年利潤將被削減千億元
據《新京報》記者報道，存款利率浮動空間調高之后，銀行的利潤空間將受到壓縮。據估計，整個銀行業的利潤一年或將減少千億元。
存款利息是銀行向儲戶支付的資金成本，銀行利用從儲戶吸收來的資金放貸，收取貸款利息，這存款利息和貸款利息之間的價差就成為銀行的利潤來源。央行此次調整存款利率的和貸款利率的浮動空間，將使這種價差逐步縮小。
6月8日，央行新政執行首日，杭州聯合銀行、寧波銀行、蘇州銀行、廣東華興銀行等中小銀行率先公布了存款利率上浮方案，一年期以下存款利率上浮1.1倍；隨后，四大國有銀行步調一致地將該檔利率上浮為1.08倍；6月9日，部分銀行倉促公布調價方案；6月10日，部分股份制銀行又調高了前一日才對外公布的利率；6月14日-19日，民生、中信、光大和浦發銀行陸續再次上浮一年期存款利率，從原來的3.5%上調至基準利率的1.1倍3.575%。
中央財經大學銀行業研究中心主任郭田勇表示，據他估算，此次銀行紛紛調高存款利率之后，銀行的利潤空間受到壓縮，整個銀行業一年的凈利息收入將至少減少1400億元。
瑞銀證券分析稱，央行的新政策或將使銀行息差率降低10%-15%，這預示著銀行業的利潤或將遭受5%-10%的損失。
銀監會數據顯示，2011年商業銀行凈利潤為10412億元。以此計算，銀行業的利潤一年或將減少千億元。
中金的報告更是悲觀地指出：“若下半年繼續降息1-2次，則不排除2013年銀行利潤零增長的可能。”
事實上，近年來我國銀行業一直遭受暴利詬病，2011年，在其他行業出現大面積虧損的情況下，銀行的高利潤顯得尤其格格不入。銀監會數據顯示，2011年商業銀行凈利潤超萬億元，相比2010年，增長率達36.34%。然而，分析銀行業的收入結構，超過八成來自于利率管制產生的利息差。去年四大行營業收入共計15782億元，其中凈利息收入達到12026億元，占比超過76%。
銀行轉型面臨生死考驗
利率市場化將推動銀行業的洗牌和創新，業內認為中小銀行所面臨的壓力可能更大。
利率逐步放開管制，銀行“靠天賺錢”的好日子到頭了。“利率市場化改革對我國銀行業而言，可以說是一場生死考驗。”招商銀行行長馬蔚華今年5月在接受媒體采訪時就曾有這樣的判斷。
1962年，德國(前西德)開啟利率市場化改革，5年之后全面放松利率管制，此后德國的市場利率更貼近實際利率，金融創新更加活躍，同時銀行業機構盈利減少，倒閉、合并和兼并現象有所增加。由國外經驗看得出，利率市場化推動了銀行業的洗牌和創新。
在這場金融改革中，中小銀行所面臨的壓力可能更大。中投證券研究報告指出，由于存款的成本上升和不均衡分布，中小銀行的存款壓力更大，貸款更為稀缺和昂貴，貸款增長受限并且風險偏好提升；國有大行由于存款資源豐富，存款成本壓力相對較小，貸款投放能力將更強。
但需要強調的是，利率市場化的目的絕不是為了削弱銀行的盈利能力，而是為了鼓勵商業銀行的產品創新和綜合化經營，理順資金配置的價格機制，促進商業銀行加快轉型發展。
浮動區間或繼續擴大
至于何時再擴大利率浮動區間，有研究報告認為年內可能發生，有專家稱下一步不會太快。
“央行開了個小窗口，想看看整個市場會如何反應，為下一步的改革鋪路。”郭田勇說。
在民族證券分析師陳偉看來，此時推進利率市場化改革正當其時。當前正處于通脹趨弱、資金偏松的環境，此時銀行對于存款的資金需求不是十分強烈，銀行存款上浮的壓力就會稍微小些。而若在通脹水平較高、社會資金面比較緊張的狀態下，就算銀行都將存款利率上浮到上限也較難吸收到存款。
不過，這僅僅是利率朝市場化改革邁出的關鍵一步，離利率完全市場決定的目標有很長的路要走。在改革推進的路徑和時間選擇上，銀行的承受能力是不得不考慮的一個問題。
美國自1986年實行利率市場化以后，許多超大型銀行和混合投資銀行不斷涌現，而中小銀行的數量從14000多家減少到了8000多家。
郭田勇認為，在沒有太多的實踐經驗和研究的情況下，央行不會一下子放開利率，否則銀行也會覺得無所適從。他認為，存款利率的上浮，會在風險可控的原則下，在銀行資金定價能力逐漸提升的情況下繼續擴大。而下一步再次推進的幅度也將是10%，即存款利率上限增至1.2倍。
高盛研究報告也認為，繼續擴大利率浮動區間的情況有可能在年內發生。他們預計，如果經濟前景繼續惡化，預計在今年下半年將有另一次降息，并且將繼續擴大利率浮動區間，努力實現利率市場化。
興業銀行首席經濟學家魯政委則認為，現狀將維持更長的一段時間。繼續擴大利率浮動幅度，最后直至完全放開，路徑是清楚的，但此次利率市場化的推進，屬于一小步，是一個小幅度的實驗。在這個幅度中，即便有些銀行出現道德風險，問題也不是特別大，而且可以由此發現當中存在的問題。但他不認為這種實驗會很快結束，一方面，存款利率是首次放開，需要一個評估。其次，在利率市場化的過程中，尚有需要完善的配套制度建設，而這決定了下一步不一定能走得很快。